隨著越來越多的中國(guó)人獲得更多財(cái)富，不少中產(chǎn)面臨的投資選擇越來越多。不過，根據(jù)一項(xiàng)調(diào)查顯示，目前很多中產(chǎn)持有的資產(chǎn)還是現(xiàn)金及房產(chǎn)，缺乏相應(yīng)的投資渠道，而不少中產(chǎn)人士認(rèn)為，持有現(xiàn)金最穩(wěn)妥，但實(shí)際上，在專業(yè)理財(cái)顧問的眼里，持有大量現(xiàn)金并不安全，有時(shí)候不賺錢就是在虧錢。

  中產(chǎn)的錢都花在哪兒?

  根據(jù)上海高級(jí)金融學(xué)院和嘉信理財(cái)公司聯(lián)合發(fā)布的白皮書顯示，在訪問了450名年均可支配收入在12.5萬至100萬元人民幣的中產(chǎn)人士后，發(fā)現(xiàn)98%的受訪者擁有現(xiàn)金或現(xiàn)金等價(jià)物，79%擁有股票，只有69%的受訪者擁有固定收益產(chǎn)品。而在過去的一份調(diào)查中顯示，中國(guó)投資者所持有的房地產(chǎn)資產(chǎn)是流動(dòng)可投資資產(chǎn)的兩倍。

  調(diào)查發(fā)現(xiàn)，大部分中國(guó)投資者認(rèn)為，與現(xiàn)金、房地產(chǎn)相比，股票、債券、衍生品等產(chǎn)品不夠穩(wěn)定，但嘉信理財(cái)公司國(guó)際服務(wù)及特殊業(yè)務(wù)拓展部執(zhí)行副總裁麗薩·亨特對(duì)《第一財(cái)經(jīng)日?qǐng)?bào)》稱，如果單一持有現(xiàn)金或房產(chǎn)短期收益確實(shí)不錯(cuò)，但長(zhǎng)期卻難以抵抗通脹，而其他金融產(chǎn)品則可以在一定程度上抵抗通脹。

  盡管目前中產(chǎn)通過金融投資增長(zhǎng)財(cái)富以實(shí)現(xiàn)長(zhǎng)期財(cái)富穩(wěn)定等目標(biāo)，但他們并不清楚各種投資回報(bào)率和相關(guān)的風(fēng)險(xiǎn)。不過，越來越多的中產(chǎn)人士對(duì)投資目標(biāo)已經(jīng)開始有所調(diào)整，他們對(duì)投資目標(biāo)已經(jīng)開始偏向長(zhǎng)線，以支持他們的生活理想，而亨特認(rèn)為，這對(duì)于中國(guó)的金融行業(yè)發(fā)展是一個(gè)機(jī)會(huì)。

  在過去，大部分的投資者都偏向于投資短線，但已經(jīng)有54%的投資者稱，他們?cè)敢馔顿Y那些回報(bào)率偏低但是保本的資產(chǎn)。高金副院長(zhǎng)朱甯教授稱，絕大多數(shù)中國(guó)投資者具備風(fēng)險(xiǎn)規(guī)避意識(shí)，但很多時(shí)候公眾環(huán)境營(yíng)造了一層“剛性”氛圍，導(dǎo)致很多投資者相信那些高風(fēng)險(xiǎn)的產(chǎn)品其實(shí)是“安全”的。

  白皮書還有一項(xiàng)發(fā)現(xiàn)，就是大部分中國(guó)的中產(chǎn)對(duì)投資理財(cái)還停留在靠親戚朋友推薦的階段，有64%的投資者僅僅通過朋友及家人、同事的推薦來做理財(cái)規(guī)劃，而只有1%的投資者會(huì)從獨(dú)立理財(cái)顧問那里獲得理財(cái)資訊，而只有15%的投資者會(huì)從專業(yè)金融機(jī)構(gòu)那里了解投資建議。

  亨特對(duì)《第一財(cái)經(jīng)日?qǐng)?bào)》記者稱，這種情況在美國(guó)特別少見，大部分的美國(guó)人都會(huì)從專業(yè)理財(cái)顧問那里獲取投資意見，不少金融機(jī)構(gòu)會(huì)提供定制化解決方案，迎合客戶的需要。

  不過，調(diào)查發(fā)現(xiàn)，中國(guó)的金融服務(wù)機(jī)構(gòu)在專業(yè)服務(wù)方面也相對(duì)落后于國(guó)際上的同行，在已經(jīng)擁有理財(cái)顧問的中國(guó)投資者中，只有23%的人認(rèn)為理財(cái)顧問真正“關(guān)心”自己的財(cái)務(wù)未來和投資目標(biāo)。

  亨特稱，目前美國(guó)市場(chǎng)已經(jīng)有成熟的以客戶為中心的機(jī)制，隨著中國(guó)中產(chǎn)人數(shù)不斷上升和中國(guó)金融市場(chǎng)的快速發(fā)展，未來中國(guó)在金融服務(wù)方面也會(huì)朝這個(gè)方向努力。

  海外投資仍是少數(shù)

  白皮書發(fā)現(xiàn)，只有8%的受訪者擁有海外資產(chǎn)，76%的投資者表示對(duì)海外市場(chǎng)不理解，而44%的投資者不知道如何獲取投資海外的機(jī)會(huì)的信息。即便是沒有海外資產(chǎn)的92%投資者中，只有35%對(duì)海外投資有興趣。

  不過，越來越多的中產(chǎn)也意識(shí)到，他們正在承受著市場(chǎng)的系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)，有73%的受訪者認(rèn)為，他們投資的最大擔(dān)憂是市場(chǎng)的波動(dòng)性。如果把部分資產(chǎn)轉(zhuǎn)移至海外原本是抑制風(fēng)險(xiǎn)的有效方法，但是中國(guó)的中產(chǎn)仍然很難進(jìn)入海外市場(chǎng)，因?yàn)榇蠖鄶?shù)投資者普遍認(rèn)為海外市場(chǎng)令人困惑、充滿風(fēng)險(xiǎn)，他們也缺乏足夠的專業(yè)知識(shí)獨(dú)自進(jìn)行海外投資。

  亨特稱，投資者如果要規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)，除了投資不同的資產(chǎn)以外，在地理上也應(yīng)該分散投資，比如中國(guó)的投資者可以考慮配置部分海外資產(chǎn)。她舉例稱，在海外資產(chǎn)中，6%的年回報(bào)率對(duì)于美國(guó)市場(chǎng)來說已經(jīng)是非常高的回報(bào)率，但是對(duì)于中國(guó)投資者來說，6%卻是一個(gè)非常低的回報(bào)率。目前很多海外投資機(jī)構(gòu)都會(huì)設(shè)立很多投資者工作坊，在吸引客戶的同時(shí)也會(huì)給投資者提供更多的信息。轉(zhuǎn)自： 一財(cái)網(wǎng)